智通港股解盘 冲高遇阻期待政策持续发力 消费端是重点方向

  今天恒指冲高遇阻，最高19641点接近60日均线，这一个位置回落也正常，因为以目前931亿的成交量很难直接突破。

  美国通胀数据出炉，5月CPI同比上升4%，连续第11次下降，为2021年3月以来最小同比涨幅，预期4.1%，前值4.9%，同比增速创逾两年最低，市场基本将美联储6月加息概率降至零。昨晚美股三大指数集体反弹。纳指和标普均不断创出年内高点。

  但核心通胀依旧顽固，0.4%的季调环比增速仍然很高，且是连续六个月处于0.4%或以上。这在某种程度上预示着5月通胀数据支持美联储本周“跳过”加息，但不支持彻底结束加息周期。不管怎样，通胀数据往下，美元指数就很难挺在高位，今天大宗商品类个股普遍出现反弹，如五矿资源(01208)、洛阳钼业(03993)都在3个点以上。

  国内数据不理想，中国5月新增社融和新增人民币贷款均较去年同期下降，社融新增1.56万亿元，居民中长期贷款增加1684亿元，居民存款增加5364亿元，M2-M1剪刀差缩窄。在这种背景下，刺激经济需要政策面持续发力。继昨日央行降息之后，市场认为，本次降息可能仅仅是开始，后续出组合拳的概率在提升。有机构预计，6月15日MLF利率大概率跟随下调10BP，6月20日LPR下调幅度可能更大、5年期LPR可能降10-20BP。假设MLF和LPR下调10个基点，预测中国银行业2024年净息差及盈利将分别受到-5.1个基点及-4%影响，今天银行股普遍承压，担心面临更大净息差压力。

  单次降息10bp可能难以对实体融资需求形成有效提振，其它政策或进一步发力。有几个方向：1，放松地产基建融资约束;2，进一步激励消费(如汽车业);3，财政/准财政工具支持。

  肉眼可见的自然是汽车业，中汽协会副秘书长陈士华在“2023年二季度汽车行业重点企业经济运行交流会”上表示，内地汽车产业自4月以来有所好转，市场仍处于缓慢复苏阶段，汽车行业经济运行依然面临较大压力，当前内地市场需求动力依然不强，仍然需要国家继续出台一些措施来加速消费潜能释放，在鼓励新能源汽车发展的同时，也应关注传统燃油车市场，给予一定支持，以促进行业稳定增长。理想汽车(02015)昨日公告，2023年第24周(6.05-6.11)，理想汽车的周销量再创新高，达到了0.84万辆，远超其他新势力品牌，也超过了榜单中第二、三、四名的销量总和。截至6月11日，理想汽车本月销量已达1.19万辆。强劲销售业绩引发市场追捧，今天涨超5个点。带动小鹏汽车-W(09868)涨4.52%，涨幅落后的蔚来-SW(09866)今天上涨了6.59%。反复提到的力劲科技(00558)作为压铸机龙头持续受益，再度上涨近4给点。

  当地时间6月13日，OpenAI官网宣布“更新更可调的API模型、函数调用功能(Function calling)、更长的上下文和更低的价格”，发布更高效更低成本的版本。彭博预计全球生成式AI的市场规模在2032年将达到1.3万亿美元，而2022年的市场规模只有400亿美元。

  这意味着未来十年，325倍的市场增长，这将改变每一个行业。最受益的游戏类持续得到催化，昨日提到的祖龙娱乐(09990)再度涨超6个点。大市值品种今天也表现不错，龙头网易(09999)近期也不知不觉也涨了不少，投资者期待月底推出的“逆水寒”手游。而巨头腾讯(00700)，因为它即将推出“特战英豪”及“地下城与勇士”手游潜在的版号获批。另外，昨日板块聚集提到的金山云(03896)再度大涨8.57%。

  消费电子再度蹭上苹果热点，据知情的人偷偷表示，目前，郑州富士康正在试产iPhone15系列，要招聘一批工人进厂，但进展不如人意，还远未满足人力需求。据天风证券预计，iPhone 16 Pro和Pro Max都将配潜望镜头，高伟电子(01415)可能是iPhone 16潜望镜头CCM的供应商，今天再度上涨5.44%;反复提到的瑞声科技(02018)兼苹果和华为供应商，日前成功量产3P VR Pancake光机模组，概念比较多，近期获摩根大通增持261.56万股，今天再度上涨5.15%。

  6月13日，香港珍酒李渡集团有限公司(06979)宣布，公司在中国贵州省遵义市成功举办香港媒体反向路演活动。按2021年收入计，公司是第四大民营白酒公司及于所有拥有三种或以上香型的白酒公司中排名第三。多个方面数据显示，2020年、2021年以及2022年，珍酒李渡的总收入分别为人民币23.99亿元、51.02亿元以及58.56亿元，2021年、2022年分别同比增长112.7%以及14.8%;经调整净利润分别约为人民币5.20亿元、10.71亿元、11.97亿元，亦呈现出稳健增长态势。在政策促消费的大背景之下，港股唯一的白酒上市公司价值终于被市场挖掘。今天大涨11.70%。

  今天恒指的冲高回落属于正常的消化获利盘，当前也看不到太多的利空因素，无非就是经济层面不太乐观，这就需要政策面的持续发力。热点方向以政策刺激消费类和AI为主。

  国家能源局发布了5月份全社会用电量等数据。统计多个方面数据显示，5月份，全社会用电量7222亿千瓦时，同比增长7.4%。分产业看，第一产业用电量103亿千瓦时，同比增长16.9%;第二产业用电量4958亿千瓦时，同比增长4.1%;第三产业用电量1285亿千瓦时，同比增长20.9%;城镇和乡村居民生活用电量876亿千瓦时，同比增长8.2%。前5月，全社会用电量累计35325亿千瓦时，同比增长5.2%。

  随着高稳炎热天气来临，预计电力供应将呈现紧张格局。主要品种：华电国际(01071)、华能国际(00902)、华润电力(00836)。

  飞天云动(06610)：与江宁高新区就元宇宙场景应用层开发项目达成深度合作 业绩持续高增长可期

  近日，飞天云动出席中国江宁2023元宇宙产业·人才高峰论坛，并参与重点项目签约，与江宁高新区就元宇宙场景应用层开发项目达成深度合作。据悉，飞天云动凭借自研引擎及云渲染技术，旨在为江宁高新区城市元宇宙生态赋能，与当地文旅资源深度结合，打造全3D互联网空间。

  点评：据悉，飞天云动计划将于2023年7月在浙江安吉落成国内领先的元宇宙数字中心，力图打造国内领先的数字技术培养和训练平台。中国AR/VR市场正快速地增长，IDC预计中国AR/VR市场2021-2026年复合增长率达42.2%。到2026年，中国AR/VR总投资规模有望占全球24.4%，市场体量跃居全球第二。飞天云动是行业领先的AR/VR内容服务提供商，在元宇宙推动认知普及、VR硬件出货量提升触达更广泛用户的背景下，AR/VR场景渗透率将继续提升，公司业绩持续增长可期。

  美图公司(01357)：推出国内移动端首发AIGC功能AI画面拓展 将发布7款新品

  近日，美图公司旗下视频编辑产品Wink推出国内移动端首发AIGC功能“AI画面拓展”。据悉，这是美图公司继“AI绘画”“百变AI头像”“AI简笔画”“AI动漫”“AI商品图”“AI换装”“AI海报”“AI写真”之后推出的又一创新AIGC功能。

  点评：智通财经APP获悉，美图将在6月19日举办的第二届美图影像节上发布7款新品，服务场景从生活娱乐场景拓展到生产力场景，涉及设计、视频生产等多个专业领域。去年3月份，美图在首届影像节上发布美图证件照等6款新品。第三方多个方面数据显示，在6款新品中，目前视频编辑产品Wink的月活用户数已突破1000万。据悉，5月23日，美图公司旗下美图秀秀正式上线“美图AI”频道，内含“AI绘画”“AI设计”“AI视频”等多项功能，为用户更好的提供更多AIGC创作方式和内容生产工具。

  2023年5月挖机行业销量16809台，同比下降18.5%，好于CME预测降幅25%。其中，出口10217台，同比增长21%，好于7%预期值。展望2023年，出口收入增速有望维持30%，出口成为业绩主要驱动力。此外，全球化兑现有望贡献业绩增量，拉平周期波动，工程机械龙头有望迎估值上移。

  点评：三一国际发布一季度业绩，该集团取得收入人民币54.38亿元，同比增加32.1%;毛利13.3亿元，同比增加52.9%;母公司拥有人应占溢利6.5亿元，同比增加46.4%。依据公司公告，业绩增长主要是产品电动化升级带来产品利润提升、海外收入大幅度的提高的影响。公司此前发布了重要的公告，拟以29.8亿元购买三一石油科技香港有限公司全部股权，交易完成后，三一石油科技将成为三一国际的全资子公司，公司的业务也将进一步拓展至油气装备领域，三一石油科技一旦并表，业绩增长会明显加快。

  财经号声明：本文由入驻中金在线财经号平台的作者撰写，观点仅代表作者本人，不代表中金在线立场。仅供读者参考，并不构成投资建议。投资者据此操作，风险自担。同时提醒网友提高风险意识，请勿私下汇款给自媒体作者，避免造成金钱损失，风险自负。如有文章和图片作品版权及别的问题，请联系本站。客服咨询电线

  您还需要支付0元我已阅读《增值服务协议》确认打赏1鲜花=0.1块钱=1金币打赏无悔，概不退款